- Selektionsprozess
- Kombinationsprozess
- Controllingprozess
Ausgehend von der hausinternen Datenbank wird im monatlichen Turnus für jede Kategorie das MMD-Ranking erstellt. Dieser quantitative Selektionsprozess erlaubt es, die Fonds mit unterdurchschnittlichen Ergebnissen zu filtern und für den weiteren Prozess auszuschließen. Die verbleibenden Fonds werden auf Ihre Eignung zum Einsatz in den Portfolios überprüft. Dazu werden neben weiteren quantitativen Analysen - etwa einer Marktphasenanalyse - die Konditionengestaltung geprüft sowie Asset-Manager und Investmentstil analysiert. Unterjährige Gespräche, regelmäßige Sichtung von aktuellen Unterlagen und Statements, die Teilnahme an Webinaren/Telefonkonferenzen sowie der Besuch von Konferenzen ergänzen die quantitativen Analysen. Letztendlich verbleibt ein kleines investierbares Zieluniversum von rund 100 Fonds.
Mithilfe von Korrelationsanalysen und dem Beta-Verhalten der Zielfonds wird versucht, ein für alle Marktphasen optimiertes Portfolio zusammenzustellen. Die unterjährig geführten Gespräche mit Asset-Managern bilden dabei ebenso eine Entscheidungsgrundlage wie die möglichst unterschiedlichen Herangehensweisen in der Asset-Allokation und im Investmentprozess. Die Kombination der Fonds erfolgt nach der Diversifikation über „Köpfe, Stile & Assets“. Diese reduziert das Risiko und verstetigt den Anlageerfolg. Ziel der Diversifikation ist es, unterschiedliche Investmentstile, die ihre Outperformance zu unterschiedlichen Zeitpunkten abrufen, zu kombinieren. Daraus folgt, dass es innerhalb der Portfolio-Kombinationen immer ein Produkt geben wird, dass nur unterdurchschnittlich performt. Die Streuung über verschiedene Fonds sollte nicht dazu führen, Produkte im Portfolio zu halten, die hoch korreliert in verschiedenen Marktphasen ähnliche Ergebnisse liefern.
Die selektierten Fonds bzw. Fondsmanager werden kontinuierlich überprüft und erforderlichenfalls ausgetauscht. Dies kann sich ergeben, wenn die Fonds nicht die erwarteten Ergebnisse liefern oder Änderungen im Investmentprozess vollzogen werden. Die stetigen Analysen sorgen zudem für ein kontinuierliches Screening des Fondsuniversums und ggf. möglicher neuer Zielfondskandidaten.
- Mandat Defensiv
- Mandat Ausgewogen
- Mandat Offensiv
Anlagestrategie
Die defensive Strategie ist für Investoren geeignet, deren Fokus auf Kapitalerhalt bei möglichst geringer Volatilität liegt. Dem Anleger ist eine kontinuierliche Wertentwicklung wichtig, dabei ist er bereit, geringe Verluste in Kauf zu nehmen. Ziel ist es, eine möglichst stabile Wertentwicklung bei gleichzeitig geringen Schwankungen zu erwirtschaften.
| Gewichtete Portfolio-SRRI | 0,00 - 4,49 |
| Empfohlener Anlagehorizont | mind. 3 Jahre |
Aktuelle Informationen
| Berater | MMD ANALYSE & ADVISORY GmbH |
| Verwalter | FNZ Bank SE |
| Depotbank | FNZ Bank SE |
| Auflagedatum | 01.04.2011 |
| Währung | EUR |
Dokumente
| Factsheet | mandat_defensiv |
| Unterlagen zum MMD-Mandat | ebase_formulare |
Anlagestrategie
Die Strategie zielt auf den risikobewussten Anleger ab, dem unter Inkaufnahme höherer Kursschwankungen die Chance auf eine Wertsteigerung seiner Anlage wichtig ist. Der angestrebt Erfolg sollte über der Verzinsung längerfristiger Euro-Staatanleihen erstklassiger Bonität liegen. Die „Strategie MMD Mandat Ausgewogen“ setzt eine überdurchschnittliche Risikobereitschaft voraus. Der Anleger ist bereit, höhere Risiken aus Kursschwankungen und in bestimmten Marktphasen auch größere Verluste in Kauf zu nehmen.
| Gewichtete Portfolio-SRRI | 0,00 - 5,49 |
| Empfohlener Anlagehorizont | mind. 5 Jahre |
Aktuelle Informationen
| Berater | MMD ANALYSE & ADVISORY GmbH |
| Verwalter | FNZ Bank SE |
| Depotbank | FNZ Bank SE |
| Auflagedatum | 01.04.2011 |
| Währung | EUR |
Dokumente
| Factsheet | mandat_ausgewogen |
| Unterlagen zum MMD-Mandat | ebase_formulare |
Anlagestrategie
Die offensive Strategie ist für Investoren geeignet, deren Fokus auf einem langfristigen Kapitalgewinn liegt. Bei diesem Mandat ist die langfristige Ertragserwartung hoch. Der Anleger strebt unter Inkaufnahme hoher Kursschwankungen eine Wertsteigerung an, die deutlich über der Verzinsung längerfristiger Euro-Staatsanleihen erstklassiger Bonität liegt. Diese überdurchschnittliche Rendite soll in erster Linie durch die Wahrnehmung der Chance der Aktienmärkte entstehen. Die „Strategie MMD Mandat Offensiv“ setzt eine hohe Risiko-bereitschaft voraus. Der Anleger ist bereit, überdurchschnittliche Risiken aus Kurs-schwankungen und in bestimmten Markphasen auch große Verluste in Kauf zu nehmen.
| Gewichtete Portfolio-SRRI | 0,00 – 6,24 |
| Empfohlener Anlagehorizont | mind. 7 Jahre |
Aktuelle Informationen
| Berater | MMD ANALYSE & ADVISORY GmbH |
| Verwalter | FNZ Bank SE |
| Depotbank | FNZ Bank SE |
| Auflagedatum | 01.04.2011 |
| Währung | EUR |
Dokumente
| Factsheet | mandat_offensiv |
| Unterlagen zum MMD-Mandat | aab_formulare |
- VMF für Stiftungen
Fondsprofil
In den Anlageentscheidungen orientiert sich der VMF an wirtschaftlichen, nachhaltigen und ethischen Kriterien. Unter ethischem Investment (ökologisch, sozial verantwortlich) werden dabei Geldanlagen verstanden, die neben Renditekriterien ethische (politische) Wertvorstellungen des Anlegers berücksichtigen.
Der Fonds wird überwiegend in Stiftungsfonds bzw. sogenannte defensive vermögensverwaltende Zielfonds investieren. Der Einsatz von Zielfonds soll zudem ein flexibles Agieren des Fonds bei sich ändernden Kapitalmärkten ermöglichen. Ähnlich der Leistungen eines Stiftungs-Offices werden die Ergebnisse der Zielfonds kontinuierlich überprüft und diese erforderlichenfalls, falls sie die in sie gesetzten Erwartungen nicht erfüllen, ausgetauscht.
Aktuelle Fondsinformationen
| Fondsberater | MMD ANALYSE & ADVISORY GmbH |
| Fondsmanager | Warburg Invest Lux S.A. |
| KVG | Warburg Invest KAG mbH |
| Depotbank | Kreissparkasse Köln |
| Auflagedatum | 08.05.2014 |
| Währung | EUR |
| Gewinnverwendung | ausschüttend |
Dokumente und Links
| Factsheet | vmf_fs |
| KIID | vmf_kiid |
| Verkaufsprospekt | vmf_vp |
| Halbjahresbericht | vmf_hb |
| Jahresbericht | vmf_jb |